Kung nagpapuhunan ka ng maraming pera sa iyong mga asset ng negosyo, nais mong malaman na ang mga asset na iyon ay tumutulong sa iyong kumpanya na matumbok ang mga target na benta nito. Ang paggastos ng $ 20,000 o kahit na $ 200,000 sa makinarya na umupo sa idle ay gumagawa ng maliit na pakiramdam ng komersyal, at ang iyong negosyo ay hindi maaaring mabuhay nang matagal kung gagawin mo ito. Ang ratio ng paglilipat ng asset ay isang kapaki-pakinabang na sukatan, dahil sinusukat nito kung gaano ka mahusay na ginagamit mo ang iyong mga asset upang makabuo ng kita.
Mga Tip
-
Ang ratio ng paglilipat ng asset ay nagpapakita kung gaano karaming kita ang nalikha ng mga asset ng kumpanya. Ang mas mataas na ratio, mas mahusay ang kumpanya.
Ano ang Kahulugan ng Asso Turnover?
Ang asset turnover ay isang paraan ng pagpapahayag kung gaano kahusay, o mahusay, ang kumpanya ay namamahala sa mga mapagkukunan nito upang makabuo ng mga benta. Sa maikling salita, ito ay nagpapakita kung gaano karaming benta kita ang negosyo ay bumubuo mula sa bawat dolyar ng halaga ng mga asset na mayroon ito sa mga libro nito. Ang mga asset na iyon ay maaaring maging anumang bagay mula sa makinarya, sasakyan at real estate sa mga account na maaaring tanggapin at cash sa bangko. Kailangan ng bawat negosyo na malaman kung gaano kahirap ang mga pag-aari nito upang makagawa ng mga desisyon kung paano gamitin ang mga ito. Kung mayroon kang mababang kita ng pag-aari, halimbawa, maaaring ipahiwatig na mayroon kang labis na kapasidad sa produksyon o hindi mo pinamamahalaan ang iyong imbentaryo nang maayos upang mapalaki ang mga benta.
Ano ba ang Asset Ratio Turnover Formula?
Upang kalkulahin ang ratio ng paglilipat ng asset para sa anumang naibigay na panahon, hatiin ang iyong Net Sales Revenue ayon sa iyong Karaniwang Kabuuang mga Ari-arian para sa parehong panahon:
Pagtaas ng ratio ng asset = Ang kita ng net sales / Average na kabuuang asset
Ang pinakasimpleng at pinaka-karaniwang paraan upang matukoy ang figure na "Average na Kabuuang Ari-arian" ay sa pamamagitan ng pagdaragdag ng halaga ng iyong Beginning Total Assets sa halaga ng iyong Pagtatapos ng Kabuuang mga Ari-arian, at paghahati ng kabuuan ng dalawa:
Average na kabuuang asset = (Simula ng kabuuang asset + Nagtatapos ng kabuuang asset) / 2
Kaya, kung sinimulan ng iyong negosyo ang taon na may $ 50,000 sa mga asset at natapos ito sa $ 60,000, ang iyong kabuuang average na mga asset ay $ 55,000. Para sa mga bagong negosyo na walang halaga ng data ng dalawang taon, gamitin lamang ang iyong Pagtatapos ng Kabuuang Mga Ari-arian bilang isang proxy para sa Average na Kabuuang Ari-arian. Maaari mong makita ang figure ng kita ng benta sa iyong pahayag ng kita.Lumitaw ang mga numero ng asset sa iyong balanse.
Paano Gumagana ang Pagkalkula sa Pagsasanay?
Upang maipakita kung paano gumagana ang pagkalkula ng pag-aari ng pag-aari, ipalagay na ang kumpanya ABC Limited ay may kita na benta na $ 94,000 para sa taon na natapos noong Disyembre 31, 2017. Sa pagtingin sa mga seksyon ng asset ng balanse nito, makikita mo na ang ABC ay may kabuuang asset na $ 8,300 para sa taon nagtatapos 2016, at kabuuang mga ari-arian ng $ 18,300 para sa taon na nagtatapos sa 2017. Bilang isang paalala, ang formula sa pagbabalik ng kita ng asset turnover ay:
Pagtaas ng ratio ng asset = Ang kita ng net sales / Average na kabuuang asset
Kaya, para sa 2017, ang ratio ng asset turnover ng ABC ay:
94,000/ ((8,300 + 18.300)/2) = 7.07
Nangangahulugan ito na para sa bawat dolyar ng mga ari-arian ng ABC Limited, ang kumpanya ay nakabuo ng higit sa $ 7 na halaga ng kita. Ang isa pang paraan ng pagpapahayag nito ay bilang isang "beses" figure, ibig sabihin ang mga asset ng ABC ay nakabuo ng pitong beses ang halaga ng kita kumpara sa halaga ng mga asset.
Paano Mo Io-translate ang Assets Ratio Turnover?
Ito ay isang ratio kung saan mas mataas ang numero, mas mabuti. Ang isang mataas na bilang ay nangangahulugan na ang iyong mga fixed asset ay mahusay na nagtatrabaho upang makabuo ng cash para sa iyong negosyo. Ang isang mababang ratio ng pag-aari ng asset, sa kabilang banda, ay nagpapakita na may isang bagay na mali. Hindi mo ginagamit ang iyong mga ari-arian nang mahusay hangga't maaari, at maaaring kailanganin mong tingnan ang iyong mga proseso ng produksyon upang malaman kung nasaan ang problema. Sa pangkalahatan, ang isang mababang ratio ng paglilipat ng asset ay nagpapakita na mayroon kang labis na kapasidad sa produksyon na hindi mo lang pinupuno, kaya ang iyong mga ari-arian ay hindi na ginagamit. Maaari rin itong magpahiwatig ng mga praktikal na pagkolekta ng lax o na hindi mo pinamamahalaan ang iyong imbentaryo nang mahusay, bukod sa iba pang mga problema.
Ano ba ang isang Good Asset Ratio?
Tulad ng iba pang mga ratios, kung ang numero na iyong nakuha ay isang mabuti o masamang numero ay nakasalalay sa industriya kung saan ang iyong kumpanya ay nagpapatakbo. Ang ilang mga industriya ay may mas maraming pag-aari kaysa sa iba, kaya mas mababa ang ratio ng kanilang asset turnover. Halimbawa, isang pagkonsulta sa pamamahala ay tumatakbo sa kadalubhasaan ng mga konsulta nito. Hindi na kailangan ang maraming mga fixed asset upang maisagawa ang mga serbisyo para sa mga kliyente at upang makabuo ng kita. Ihambing ito sa isang transportasyon o kumpanya ng pagmimina kung saan ang mga asset ay ang gulugod ng negosyo, at madaling makita kung paano magkakaiba ang iba't ibang mga industriya ng isang magkakaibang benchmark ng ratio ng paglilipat ng asset.
Upang mahanap ang angkop na benchmark para sa iyong negosyo, dapat mong ihambing ang mga mansanas sa mga mansanas. Ang mga paghahambing ay makahulugan lamang sa mga organisasyon sa parehong industriya, at ang kahulugan ng isang "mabuti" o "masamang" ratio ay dapat gawin sa loob ng kontekstong ito.
Paano Mo Ginagamit ang Ratio ng Asset Turnover sa Spot Trends?
Tulad ng lahat ng mga ratio ng accounting, ang asset turnover ratio ay nagbibigay ng isang snapshot ng kahusayan ng kumpanya sa isang nakapirming punto sa oras. Ang tunay na sukatan ng kung gaano kahusay ang iyong ginagawa ay kung ang ratio ay bumaba o pababa sa loob ng ilang mga panahon ng accounting; sa isip, gugustuhin mong madagdagan ang ratio, hindi lumala.
Kung nakikita mo ang ratio ng iyong pag-aari ng pag-aari pababa mula sa panahon hanggang sa panahon na ang iyong kita sa benta ay pareho, maaari itong maging isang tanda na mayroon kang masyadong maraming kapasidad sa iyong mga ari-arian na hindi ginagamit. Sa ibang salita, higit na namuhunan ka, bumili ng higit pang mga sasakyan, mga gusali o makinarya kaysa sa magagamit mo. Muli, ang konteksto ay mahalaga, at kung gumawa ka ng isang serye ng mga pagbili ng asset sa pag-asa sa pag-unlad sa hinaharap, pagkatapos ay ang iyong ratio ay maaaring tumagal ng isang artipisyal nosedive. Mahalagang hindi panic, dahil ang iyong ratio ay dapat na bumalik sa lalong madaling panahon bilang kita magsisimula sa output mula sa iyong sales engine.
Kung ang iyong ratio ay ang pagtaas, maaaring ito ay isang mag-sign na ikaw ay lumalaki sa iyong kapasidad sa produksyon at nagiging mas mahusay. Gayunpaman, ito ay maaaring madaling sabihin na ikaw ay nakaabot sa iyong kapasidad sa mga tuntunin ng iyong produksyon. Ang isang pagtaas ng ratio, taon-pagkatapos ng taon, ay maaaring maging isang senyas na kailangan mong mamuhunan sa ilang karagdagang mga asset ng negosyo upang lumago.
Paano Mo Pinapalaki ang Asset Ratio?
Dahil ang ratio ng pagbabalik ng pag-aari ay inihahambing ang mga net sales ng kumpanya sa mga average na asset ng kumpanya, ito ay kumakatawan sa dahilan na kailangan mong pagbutihin ang isa o pareho ng mga input upang madagdagan ang ratio. Narito ang ilang mga pamamaraan upang isaalang-alang:
Pagtaas ng kita:
Ang isang panahon ng mabagal na mga benta ay maaaring magresulta sa isang mababang ratio ng pagbabalik ng tungkulin ng asset kahit na ang iyong mga asset ay maayos na ginagamit. Ang pagpapalakas ng mga benta na ito ay madalas na pinakamadaling paraan upang mapabuti ang iyong numero. Maaari kang magpatakbo ng isang kampanya sa marketing, pindutin nang matagal ang isang pag-promote o mag-tweak ang iyong diskarte sa pagpepresyo upang mapabuti ang mga benta ng iyong natapos na mga kalakal?
Pagbebenta ng mga hindi na ginagamit na asset:
Walang gaanong pakiramdam sa pagpapanatili ng hindi ginagamit o di-ginagamit na mga ari-arian na hindi gumagawa ng kita. Ang pag-liquidate ng mga asset na iyon ay maaaring magbigay sa iyo ng isang mabilis na iniksyon ng salapi, na maaari mong reinvest sa mga asset na mapabuti ang bottom line.
Pagpapabuti ng kahusayan sa produksyon:
Ginagamit mo ba ang iyong mga asset nang mahusay? Ang ilang mga asset ay hindi ginagamit dahil mayroong mga bottleneck sa ibang lugar sa proseso ng produksyon? Mayroon bang downtime sa iyong proseso ng produksyon na maaaring alisin? Ang output, tulad ng nakikita sa iyong kita ng benta, ay dapat dagdagan nang malaki kung ang iyong mga ari-arian ay ginagamit sa kanilang pinakamataas na kapasidad, nang walang anumang dagdag na materyal sa iyong iba pang mga gastos.
Mga ari-arian sa pagpapaupa:
Ang naupahan, bilang laban sa pagmamay-ari, ang mga kagamitan ay hindi binibilang bilang mga fixed assets sa iyong balanse. Samakatuwid, hindi ito nagtatampok sa ratio ng paglilipat ng asset.
Tumututok sa mga account na maaaring tanggapin:
Ang mabagal na koleksyon ay babawasan ang mga net sales sa iyong income statement, kaya binabawasan ang asset turnover ratio. Maaari mong pagbutihin ang iyong koleksyon ng invoice sa pamamagitan ng pag-outsourcing ng iyong mga koleksyon sa isang serbisyo sa pagkolekta ng utang o pagbawas ng iyong mga tuntunin sa pagbabayad, kaya ang mga customer ay may mas maikling window kung saan magbayad.
Pagbutihin ang iyong kontrol sa imbentaryo:
Ang mga natapos na kalakal na nakaupo sa warehouse ay hindi nagtatampok sa iyong mga net sales, kaya ang ratio ng iyong asset turnover ay mas mataas kaysa sa nararapat. Ang solusyon, sa kasong ito, ay mag-isip tungkol sa kung paano mo maipapadala ang iyong produkto nang mas mabilis at mangolekta ng pagbabayad. Maaari mo bang mapabuti ang iyong mga proseso ng paghahatid? Magagamit ba ang teknolohiya upang i-automate ang iyong pag-order at pagkontrol ng imbentaryo na mapabuti ang pamamahala ng iyong imbentaryo?
Ano ang Asset Turnover Ratio Vs. ROA?
Para sa mga maliliit na negosyo, ang karaniwang ginagamit na sukatan ng kakayahang kumita ay ang pagbalik sa mga asset o ROA. Ang pagbabalik sa mga asset ay katulad ng ratio ng paglilipat ng asset, ngunit sinusukat nito kung gaano mo ginagamit ang iyong mga ari-arian upang makabuo ng kita, hindi lang benta. Upang makalkula ang ROA, hatiin ang iyong Net Income sa pamamagitan ng Average na Kabuuang Asset bilang mga sumusunod:
ROA = Kita ng net / Average na kabuuang asset
Lumilitaw ang Net Income sa pahayag ng kita ng kumpanya. Ipinapakita nito ang halagang kinita ng negosyo pagkatapos ibawas ang mga gastos na natamo, kabilang ang mga buwis at pamumura. Karaniwang Kabuuang Mga Asset ay matatagpuan sa balanse sheet ng kumpanya - ito ay ang parehong bilang na naka-plug in sa asset paglilipat ng ratio.
Ipinapakita ng ROA ang direktang ugnayan sa pagitan ng kita at ang kabuuang mga ari-arian ng kumpanya. Ang kahalagahan ay, sa pamamagitan ng paggamit ng netong kita sa halip ng mga kita, kasama mo ang mga gastusin sa formula ng pag-aari. Tulad ng paglilipat ng kita, mas mataas ang ROA, mas mahusay. Ang ilang mga negosyo ay gumaganap nang mahusay sa paglipas ng panahon nang hindi nakakamit ang isang disenteng porsyento sa key indicator na ito.
Maaari mong Kalkulahin ang ROA Paggamit ng Asset Turnover Ratio?
Posible ring kalkulahin ang ROA gamit ang ratio ng pagbabalik ng asset, sa pamamagitan ng paggamit ng sumusunod na formula:
ROA = Net profit margin x Asset turnover ratio
Dito, ikaw ay nagpaparami ng paglilipat ng asset (Net Sales Revenue na hinati ng Average Total Assets) ng Net Profit Margin (Net Income na hinati ng Net Sales Revenue). Ang kita ay nag-alis sa sarili, kaya kung ano ang nakukuha mo ay ang Net Income na hinati ng Average Total Assets - sa ibang salita, bumalik sa mga asset.
Ano ang kahalagahan? Tandaan, ang ROA ay isang ratio ng kakayahang kumita. Sinusukat nito ang margin ng kita para sa halaga na namuhunan sa mga asset. Sa kabilang banda, ang paglilipat ng asset ay isang ratio ng aktibidad. Sinusukat nito kung gaano ka nakakagawa ng kita batay sa iyong paggamit ng mga asset na iyon. Habang naiiba ang dalawang ratios, makatutulong na magkaroon ng parehong tagapagpahiwatig kapag tinimbang ang pamamahala ng isang kumpanya.
Narito ang isang halimbawa. Ipagpalagay na ang Company A ay nakakamit ng isang 8-porsiyentong ROA na may isang paglilipat ng kita ng 2.5 porsiyento at isang netong margin ng 3.5 porsiyento. Ang ROA ng Kumpanya B ay 6 porsiyento, na nagmumula sa isang paglilipat ng kita ng 1.85 porsiyento at isang netong kita na 5 porsiyento. Habang ang Company B ay maaaring magyabang ng isang mas mataas na margin ng kita, ang Company A ay gumagamit ng mga ari-arian nito nang mas mahusay, tulad ng maaaring makita ng isang paglilipat ng tungkulin ng asset at ROA na nasa 30-porsiyento na mas mataas kaysa sa Company B's.
Ang nangyayari dito ay nagpapakilala ng isang pangkalahatang trend - na ang mga kumpanya na may mababang pag-aari ng pag-aari ay may posibilidad na magkaroon ng mga margin na may mataas na kita, at ang mga may mataas na pag-aari ng pag-aari ay may posibilidad na magkaroon ng mas mababang mga margin ng kita. Ang hamon para sa mga high-asset-turnover, mga low-profit-margin na kumpanya tulad ng Company A, ay upang mapanatili ang isang mahusay na ROA dahil sa pangkalahatan ang isang mababang margin profit ay hahantong sa isang mababang ROA maliban kung ang kumpanya ay mahusay.
