Ang isang panganib sa pahayag sa pananalapi ay likas sa mga aktibidad sa pag-audit sa panlabas at panloob. Ito ay tumutukoy sa posibilidad na ang mga auditor ay maaaring mabigo upang makita ang mga malaking pagkakamali sa isang ulat ng accounting kasunod ng isang malalim na pagsusuri. Ang isang panganib sa pahayag sa pananalapi ay nagreresulta mula sa limang "assertions" o mga pagpapalagay ng pamamahala-pagtatanghal at pagbubunyag, pagkakaroon o pangyayari, mga karapatan at obligasyon, pagkakumpleto at pagtatasa o laang-gugulin.
Pagtatanghal at Pagsisiwalat
Ang mga pahayag ng top management tungkol sa "pagtatanghal at pagsisiwalat" sa mga corporate financial statement ay mahalaga. Ang "pagtatanghal" ay nagpapahiwatig ng pagkakasunud-sunod kung saan inililista ng isang accountant ang mga bagay sa pananalapi na pahayag Karaniwang tinatanggap ang mga prinsipyo ng accounting (GAAP) sa U.S., at internasyonal na mga pamantayan sa pag-uulat sa pananalapi (IFRS), nagrerekomenda ng mga partikular na modelo ng pagtatanghal para sa bawat pampinansyang pahayag. Halimbawa, ang isang pahayag ng mga daloy ng salapi ay dapat ipahiwatig (sa ganitong pagkakasunud-sunod): mga daloy ng salapi mula sa mga aktibidad sa pagpapatakbo, mga daloy ng salapi mula sa mga aktibidad ng pamumuhunan at mga daloy ng salapi mula sa mga aktibidad ng pamumuhunan. Ang "Pagbubunyag" ay may kaugnayan sa mahahalagang impormasyon na maaaring maalis ng pamamahala sa mga pahayag sa pananalapi, at maaaring maging sanhi ng isang kompanya na makapagdulot ng pagkalugi na nagreresulta mula sa mga litigasyon o regulasyon na mga multa.
Existence o Occurrence
Ang "pagkakaroon o pangyayari" na pahayag ay may kaugnayan sa mga transaksyong pagpapatakbo. Sa madaling sabi, ang senior management ay nagpapahiwatig, o nagpapatunay sa isang auditor, na umiiral ang mga bagay sa pananalapi na pahayag. Pinatutunayan din ng senior management na ang mga transaksyon at mga entry sa journal na bumubuo ng mga balanse sa account ay aktwal na naganap. Upang ilarawan, ipalagay na ang balanse ng Company A ay nagpapakita ng $ 10 milyon sa cash. Pinatutunayan ng panlabas na auditor ang assertion ng "pag-iral" sa pamamagitan ng pagtanggap ng nakasulat na kumpirmasyon mula sa bangko tungkol sa balanse ng account ng Kumpanya A.
Mga Karapatan at Obligasyon
Ang mga "karapatan at obligasyon" ay may kaugnayan sa mga asset at pananagutan, ayon sa pagkakabanggit. Ang isang asset ay isang pang-ekonomiyang mapagkukunan na nagmamay-ari ng isang kumpanya o kung saan maaari itong magkaroon ng mga karapatan sa pagmamay-ari sa hinaharap. Tinitiyak ng isang tagapangasiwa na ang isang kompanya ay may mga aktwal na karapatan sa pagmamay-ari sa mga asset, alinsunod sa mga legal na kinakailangan. Ang isang pananagutan ay tumutukoy sa alinman sa isang utang na dapat bayaran ng kumpanya kapag angkop, o isang obligasyong pinansyal na dapat igalang sa oras. Tinitiyak din ng auditor na tumpak ang mga obligasyon sa corporate financial.
Pagkumpleto
Pinatutunayan ng isang auditor ang assertion ng "pagkakumpleto" sa pamamagitan ng pagtiyak na kumpleto na ang mga pahayag sa pananalapi, na kinuha sa kabuuan. Ang kumpletong hanay ng mga pinansiyal na pahayag ay kinabibilangan ng balanse (o pahayag ng posisyon sa pananalapi), isang pahayag ng kita at pagkawala (na kilala bilang isang pahayag ng kita), isang pahayag ng mga daloy ng salapi, at isang pahayag ng mga natitirang kita. Tinitiyak din ng tagapangasiwa na ang bawat pahayag sa pananalapi ay nagpapakita ng lahat ng mga kaugnay na bagay: halimbawa, pag-verify ng mga gastos, kita, pagkalugi at mga kita sa pahayag ng kita at pagkawala.
Pagsusuri o Paglalaan
Ang mga assertions ng senior management tungkol sa "valuation o allocation" ay pangunahing nauugnay sa mga assumptions ng asset-depreciation. Sa accounting parlance, ang depreciating ng isang asset ay nangangahulugan ng pagkalat ng gastos nito sa loob ng maraming taon. Maaaring mag-ulat ang isang kompanya ng hindi tumpak na data sa pananalapi kung ang mga ulo ng departamento ay nagsasabing maling mga presyo ng depresyon. Ito ay dahil sa ang katunayan na ang mga entries ng pagpasok ng labis ay mga gastos na nakakaapekto sa pahayag ng kita ng korporasyon.
