Ang halaga ng kumpanya ay tinutukoy ng kasalukuyang halaga ng mga daloy ng cash sa hinaharap nito. Ang pagsusuri sa mga numero ng cash flow ng kumpanya, tulad ng net cash flow at cumulative cash flow, ay makakatulong sa pagtataya ng analyst sa hinaharap ng cash ng kumpanya. Ang lahat ng mga cash flow figures ng isang kumpanya ay matatagpuan sa pahayag ng cash flow.
Net Cash Flow
Ang net cash flow ay simpleng cash inflows na minus cash outflows sa isang naibigay na panahon. Halimbawa, ang isang kumpanya ay may mga cash receipt ng isang milyong dolyar at mga paggasta ng pera na dalawang milyong dolyar noong nakaraang taon. Ang net cash flow figure ay isang milyong dolyar lamang na minus dalawang milyong dolyar para sa isang netong pigura ng negatibong isang milyong dolyar.
Pinagsamang Cash Flow
Ang pinagsama-samang daloy ng salapi ay isang term na maaaring magamit para sa mga proyekto o isang kumpanya. Kinalkula ang daloy ng salapi ay kinakalkula sa pamamagitan ng pagdaragdag ng lahat ng mga daloy ng salapi mula sa pagsisimula ng isang kumpanya o proyekto. Halimbawa, nagsimula ang isang kumpanya na gumana tatlong taon na ang nakakaraan. Ang daloy ng salapi sa isang taon ay limang milyong dolyar, ang cash flow sa dalawang taon ay apat na milyong dolyar at ang cash flow sa taon tatlong ay anim na milyong dolyar. Ang pinagsama-samang daloy ng salapi para sa kumpanya ay limang milyong dolyar plus apat na milyong dolyar plus anim na milyong dolyar para sa isang kabuuang $ 15 milyon.
Pagkakaiba
Kahit na ang parehong net cash flow at cumulative cash flow ay mga cash flow terms, mayroon silang iba't ibang kahulugan. Ang net cash flow ay lamang ang mga cash receipts na minus ang cash disbursements sa isang panahon habang ang cumulative cash flow ay ang kabuuan ng lahat ng mga net cash na daloy na nalikha ng isang kumpanya simula sa pagsisimula. Ang pagsusuri sa pinagsama-samang daloy ng salapi ay maaaring makatulong sa ibunyag ang pangmatagalang lakas ng isang kumpanya kumpara sa pag-aaral lang ng net cash flow, na marahil ay sa isang maikling oras ng abot-tanaw.
Pahayag ng Cash Flow
Ang pahayag ng daloy ng salapi ay isa sa apat na kinakailangang mga pahayag sa pananalapi sa ilalim ng mga karaniwang tinatanggap na mga prinsipyo ng accounting, o GAAP. Ito ay nahahati sa tatlong mga seksyon: operating, pamumuhunan at financing. Ang seksyon ng operating ay naglalaman ng lahat ng mga transaksyong cash na may kaugnayan sa pang-araw-araw na pagpapatakbo ng isang negosyo. Ang seksyon ng pamumuhunan ay naglalaman ng mga transaksyong cash na may kaugnayan sa pagbili ng mga kagamitan sa kapital, pagkuha at pagbili ng mga pusta sa mga kumpanya. Ang seksyon ng financing ay naglalaman ng mga transaksyon ng cash ng kumpanya kasama ang mga nagbibigay ng kapital nito. Ang mga transaksyon na kasama sa seksyon ng financing ay nagbabahagi ng mga muling pagbibili, pagbabayad ng utang at mga handog na ibahagi.
