Ang halaga ng produksyon ay nagbibigay-daan sa isang kumpanya upang matukoy kung magkano ang gastos sa isang produkto bago benta. Ang halaga ng produksyon ay ang kabuuang halaga ng paggawa ng lahat ng imbentaryo para sa taon. Ito ay binubuo ng parehong mga direktang at hindi direktang gastos, tulad ng mga gastos sa paggawa at overhead. Ginagamit ng mga kumpanya ang halaga ng produksyon upang matukoy kung gaano sila mahusay na gumagawa ng kanilang mga produkto. Kung ang isang kumpanya ay mahusay at pinapanatili ang isang mababang gastos ng produksyon, sila ay dagdagan ang kanilang kita mula sa bawat benta. Kung ang isang kompanya ay hindi mabisa at may mas mataas na gastos sa produksyon, ang kompanya ay babawasan ang kanilang kita mula sa bawat benta. Bilang karagdagan, sa pamamagitan ng pag-alam sa gastos ng paggawa ng isang tiyak na produkto, ang kumpanya ay mas mahusay na kakayahang matukoy ang isang nagbebenta ng presyo para sa produktong iyon.
Idagdag ang lahat ng mga gastos sa taon na nauugnay sa produksyon. Kabilang dito ang nakapirming mga gastos, tulad ng espasyo ng rental na ginagamit upang gumawa ng produkto, at kabuuang mga variable na gastos, tulad ng mga gastos sa raw na materyales. Halimbawa, ang Firm A ay gumastos ng $ 50,000 para sa upa sa isang pasilidad sa produksyon, $ 4000 para sa mga hilaw na materyales, $ 25,000 sa mga gastos sa paggawa upang gumawa ng kanilang produkto, at $ 10,000 ng iba't ibang mga gastos sa itaas, tulad ng kuryente habang gumagawa ng 40,000 na widgets. Ang kabuuang gastos upang makagawa para sa taon ay katumbas ng $ 89,000.
Tukuyin ang kabuuang bilang ng mga yunit na ginawa sa taong ito. Ito ay katumbas ng kabuuang imbentaryo na ibinebenta sa taon kasama ang pagkakaiba sa pagitan ng pagtatapos ng imbentaryo at pagsisimula ng imbentaryo. Halimbawa, ginamit ni Firm A ang mga gastos na nabanggit sa Hakbang 1 upang makabuo ng 40,000 na widgets.
Hatiin ang gastos ng produksyon ng kabuuang mga yunit upang makuha ang karaniwang gastos upang makabuo ng isang yunit. Sa aming halimbawa, hatiin ang $ 89,000 sa pamamagitan ng 40,000 mga yunit, na katumbas ng gastos na $ 2.225 bawat yunit na ginawa.
